Comprendre le prêt de réadaptation FHA 203 (k)

Bien qu'il ne soit pas largement annoncé, un programme soutenu par le gouvernement fédéral appelé le prêt FHA 203 (k) pourrait bien être votre ticket pour réaliser ce projet de rénovation domiciliaire. C'est également un moyen de rationaliser le processus afin de ne pas passer plus de temps à parler aux prêteurs qu'aux architectes et aux entrepreneurs.

La principale mise en garde avec ce programme est que vous devez obtenir le FHA 203 (k) pendant que vous négociez votre premier achat hypothécaire de la maison. Soyez prévenu que le prêt FHA 203 (k) n'est pas pour tout le monde, même pour ceux qui se qualifient. Une des raisons est sa paperasserie inévitable. En fait, HUD reconnaît cela et a institué un programme de certification des consultants 203 (k) indépendants qui peuvent faciliter le processus pour vous.

Sommaire

• «Prêt de réadaptation» est le surnom de l'assurance hypothécaire FHA 203 (k).
• Ce programme est administré par le Département européen du logement et du développement urbain (HUD).
• Vous pouvez obtenir jusqu'à 26100€ pour des améliorations (le montant minimum que vous pouvez prendre est de 3730€).
• Vous devez contracter ce prêt au moment de l'achat de la maison.
• La paperasserie est impliquée dans ce prêt, mais il y a des consultants qui peuvent vous aider.
• Vous ne pouvez pas prendre le prêt pour n'importe quoi. Vous ne pouvez l'utiliser que pour les projets de rénovation domiciliaire autorisés, qui ont tendance à être axés sur la sécurité, la plomberie, la modernisation, l'expansion, etc.

Qu'est-ce qu'un prêt de réadaptation FHA 203 (k)?

Obtenir un financement lorsque vous constatez qu'une maison diamantée peut être un réel problème. Dans votre esprit, vous savez simplement que ce sera la belle du bloc, mais les prêteurs peuvent ne pas partager cette vision. Même si vous êtes en mesure d'obtenir un financement pour acheter la maison, vous êtes toujours confronté à la tâche ardue d'obtenir le deuxième ensemble de financement pour la réadaptation.

Un prêt FHA 203 (k) est un prêt hypothécaire combiné et un prêt de rénovation émis par des prêteurs hypothécaires et assurés par HUD. Vous pouvez obtenir jusqu'à 26100€ de prêt pour améliorer votre logement, mais uniquement pour un nombre limité de projets de rénovation.

Pourquoi le gouvernement est-il si généreux? Il ne s’agit pas tant de générosité que de l’ensemble du monde et de l’économie européenne. Via HUD et le programme FHA 203 (k), le gouvernement est plus soucieux de revitaliser ou de maintenir des communautés entières et de s'assurer que le parc national de maisons existantes n'implose pas. Pourtant, vous pouvez personnellement bénéficier de ces motifs variés.

Aider à résoudre le problème de l'écart d'équité

L'avantage du programme FHA 203 (k) est qu'il comble la valeur nette manquante requise par les propriétaires de maisons récemment achetées.

Acheter une maison qui a besoin d'aide et en obtenir un financement en même temps est un paradoxe. Vous devez d'abord constituer une valeur nette de la maison avant de pouvoir contracter un autre prêt. L'équité est généralement constituée en payant le principal du prêt tandis que la maison gagne en valeur. Cela prend du temps.

Une alternative moins souhaitable consiste à obtenir un prêt non garanti ou avec signature pour ces travaux de rénovation. Même si vous pouvez obtenir un prêt non garanti, les taux d'intérêt seront beaucoup plus élevés que si vous obtenez un prêt qui utilise votre maison comme garantie.

Sans la FHA 203 (k), les propriétaires trouveront généralement d'abord une maison qui a besoin de soins affectueux. Ensuite, ils demandent un premier prêt hypothécaire qui ne couvre que le prix d'achat de la maison. Bien que cela semble idéal, les emprunteurs ne peuvent pas demander l'ajout de 26100€ supplémentaires à ce premier prêt hypothécaire. Les prêts hypothécaires de premier rang ne couvrent que ce prix d'achat et rien de plus. Après l'achat de la maison et après avoir été propriétaire de la maison pendant un certain temps, le propriétaire demandait une deuxième hypothèque, un prêt sur valeur domiciliaire ou une HELOC (marge de crédit sur valeur domiciliaire) pour payer les rénovations.

Ce que fait HUD / FHA, c'est combler cet écart entre la valeur nette actuelle de la maison et le montant du prêt en assurant le prêt. Essentiellement, c'est comme le riche oncle qui intervient et dit: «J'agirai comme un bailleur de fonds pour ce prêt jusqu'à ce que la maison puisse être améliorée.

Avantages

• Vous obtenez un prêt hypothécaire initial pour couvrir l'achat et la rénovation de votre maison. Cela vous évite de contracter deux prêts distincts.
• Ce prêt agit comme une bonne impulsion pour vous permettre de commencer à améliorer votre maison. Parce que le programme s'attend à ce que vous utilisiez l'argent pour la réadaptation, vous devez commencer dans un délai raisonnable. Cela vous empêche de tergiverser pendant des années.
• Contrairement à certains prêts qui ont des périodes de remboursement courtes, les prêts FHA 203 (k) correspondent à la durée de votre prêt hypothécaire. Par exemple, si vous avez une hypothèque traditionnelle de 30 ans, vous disposez également de 30 ans pour rembourser la partie rénovée du prêt.

Désavantages

• En raison des exigences du programme, la période de clôture de votre prêt sera généralement plus longue qu'avec un prêt conventionnel. Les périodes de fermeture vont de 60 à 90 jours.
• Votre choix de prêteurs est limité. Au lieu de cela, vous devez travailler hors de la liste de HUD des prêteurs approuvés FHA 203 (k).
• Une quantité importante de paperasse est impliquée. Afin d'être admissible au prêt, vous devrez soumettre une proposition détaillée, y compris des dessins d'architecture.

Liste des rénovations autorisées

La liste des rénovations autorisées semble restrictive au début. Mais gardez à l'esprit que ces définitions peuvent être étirées et restent des remodelages légitimes. Généralement, HUD craint que l'argent 203 (k) ne soit pas utilisé pour des «articles de luxe et des améliorations», comme ils l'appellent.

Pourtant, ils soulignent également que «la peinture, les ajouts de pièces, les terrasses et autres articles même si la maison n'a pas besoin d'autres améliorations» relèveront du champ d'application de 203 (k). Projets autorisés:

1. Remodelage pour une personne handicapée
2. Moderniser une maison désuète
3. Améliorer l'efficacité énergétique de votre maison
4. Aménagement paysager et autres travaux de chantier extérieurs
5. Installation ou remplacement du toit, de la gouttière et du tuyau de descente
6. Modifier la structure de la maison et / ou reconstruire la maison
7. Éliminer les dangers pour la sécurité
8. Améliorations esthétiques
9. Améliorations de la plomberie, y compris les travaux de puits et de fosses septiques
10. Ajouts / remplacements de plancher (comprend les traitements de plancher)

La FHA 203 (k) est-elle un prêt miracle?

À première vue, le prêt de réadaptation FHA 203 (k) (souvent appelé à tort un prêt de 201 k) peut sembler un miracle. Après tout, vous obtenez de l'argent pour acheter la maison et de l'argent supplémentaire pour rénover la maison, et vous obtenez tout de suite. Cependant, il est important de se rappeler que:

• Il s'agit toujours d'un prêt, pas d'une subvention. Il doit être remboursé, même si vous disposez de toute la durée du prêt pour le rembourser.
• Comme il s'agit d'un prêt, des intérêts sont facturés. Vous voudrez consulter le calendrier de paiement pour voir combien d'intérêt total ce prêt vous coûte pour toute la durée du prêt.
• En raison de la période de fermeture plus longue, le FHA 203 (k) peut ne pas vous aider dans un marché hautement concurrentiel où vous devez acheter rapidement et sans complications.